Trading-Strategie Sharpe Ratio

Optimieren Sie eine Trading-Strategie mit der Sharpe-Ratio Aktualisiert am 2010-07-06 Wir sind uns einig, dass eine Strategie, die 50% zurück ist besser als die, die nur 30% zurück. Aber was, wenn die Volatilität der täglichen Renditen des ersten Strategie ist 50% und der maximale Verlust ist 60%, während in der zweiten Strategie die Volatilität ist nur 30% und der maximale Verlust ist 20%. Wie die meisten Händler, ich werde sicherlich mit der zweiten Strategie, trotz der Tatsache, dass sie eine geringere Rendite zu gehen. Abnehmende Risiko sollte unsere oberste Priorität in der Handels - und Investitions Welt sein. Es ist einfacher, verschiedene Strategien unter Verwendung einer einzigen Metrik zu vergleichen. Wir können zum Beispiel uns die Sharpe Ratio, die sehr beliebt Maß der Rendite pro Risikoeinheit ist. Es wird sofort sagen Sie uns, welches die bessere Strategie ist. In einer einzigen Maßnahme es enthält Risiko und Informationen über eine Strategie. Normalerweise, wenn Händler führen Optimierungen Handelsstrategie der Verwendung eines vorgerückten Algorithmus wie dem genetischen Algorithmus, setzten sie zu sehr betont auf Strategien 'Rückkehr. Sie setzen in der Regel Rück der Strategie als Fitness-Formel des genetischen Algorithmus. In genetischen Algorithmen, ist der Fitness ein Wert als Rang Maßnahme eingesetzt. Es lassen Sie das Programm weiß, welche Trading-Strategie zu wählen, bei der Erstellung neuer Generationen. Wie gesagt, Rückkehr wird die Strategie oft verwendet, um die Eignung eines genetischen Algorithmus zu definieren. Das ist gut, aber wir können viel bessere Ergebnisse, wenn wir die Fitness zu ändern und umfassen eine Maßnahme, die Risiko und zu integrieren, wie die Sharpe Ratio. In der Optimierungstools von QuantShare, können Sie auswählen, was zur Optimierung (Handelsregeln, Handelssystem, neuronale Netzwerkmodell, Ranking-System), der Algorithmus zu benutzen (Genetischer Algorithmus oder PBIL) und Sie können auch Ihre eigenen Fitness-Funktion. Wählen Sie "AI" -> "Optimizer" und klicken Sie auf "Erstellen". In der Optimizer Form, wählen Sie "Trading System" klicken dann zweimal auf "Weiter". Unten gibt es einen Text-Editor, in dem Sie Ihre Fitness-Formel eingeben. Wie alle Skripte in diesem Trading-Software. können Sie auf STRG + SPACE klicken, um die Liste der verfügbaren Variablen anzuzeigen. Standardmäßig ist die Fitness-Formel festgelegt ist: Fitness = AnnualReturn; Dies bedeutet, dass die jährliche Rendite wird verwendet, um Strategien zählen. Wir können einfach, indem Sie stattdessen die Sharpe Ratio als Rang Maßnahme: Fitness = SharpeRatio; Wie soll ich berechne die Sharpe Ratio für den Mittelfrequenzpaar Trading-Strategie? Ich habe ein Paar Handelsstrategie mit Positionen, die 3-5 Tage dauern und handelt mit 2-3 Mal im Monat. Vom Design her sind alle Trades profitabel, bis die Kointegration ist gebrochen. Sollte ich die Berechnung der Sharpe-Ratio mit täglichen oder monatlichen Renditen? (auf Jahresbasis danach jeweils) Mit monatlichen Erträge, die meisten Positionen geschlossen, so werde ich vor allem die Gewinne haben (und vielleicht einen Verlust, wenn es eine offene Position am Ende des Monats) werden. Mit täglichen Renditen, werde ich teilweise Gewinne und Verluste pro Tag. Ich habe nicht die Berechnungen durchgeführt noch nicht, aber scheint mir, dass die annualisierte Sharpe-Ratio der monatlichen Erträge höher als die, die mit den täglichen Renditen, auch mit dem Unterschied der annualization Faktoren $ \ sqrt $, $ \ sqrt $ beziehungsweise.